Fundusze parasolowe - zobacz, jak sobie radzą
Płacenie podatków, jak wszyscy wiemy, nie jest przyjemne. Naturalne jest więc, że jeśli tylko nadarzają się okazje, żeby ich nie płacić, ewentualnie odłożyć na później, chętnie z nich korzystamy. Czy jednak zawsze takie okazje są najlepszym rozwiązaniem? Kilka dni temu pisaliśmy w Serwisie Inwestora o zaletach i wadach funduszy parasolowych, które mają za zadanie chronić nasze zyski przez długi czas przed tzw. podatkiem Belki. Dziś zachęcam Cię do zapoznania się z rankingiem tego rodzaju funduszy.
Fundusz parasolowy skupia pod sobą tzw. subfundusze, których może być dowolna liczba, a każdy z nich może charakteryzować się odmienną strategią inwestycyjną i poziomem ryzyka. W dowolnym momencie i niemal bez żadnych ograniczeń można przekładać pieniądze z jednego subfunduszu do innego. Podczas tych operacji nie powstaje obowiązek uiszczenia podatku od zysków kapitałowych (jeśli takie były), czyli tzw. podatku Belki, jak to jest w przypadku dokonywania konwersji w „normalnych” funduszach.
Płatność podatku w przypadku funduszu parasolowego następuje dopiero w momencie jego ostatecznego opuszczenia, co może nastąpić za wiele, wiele lat i jest zależne wyłącznie od nas samych. Dzięki temu, przez cały ten czas pracuje dla nas większy kapitał, od którego ewentualne zyski są odpowiednio większe.
Jak zatem fundusze parasolowe radzą sobie z inwestowaniem naszych pieniędzy?
Na rynku jest już obecnie – tylko w ofercie krajowych towarzystw funduszy inwestycyjnych – ponad 30 funduszy parasolowych, skupiających przeszło 200 subfunduszy.
Na rynku jest już obecnie – tylko w ofercie krajowych towarzystw funduszy inwestycyjnych – ponad 30 funduszy parasolowych, skupiających przeszło 200 subfunduszy.
Porównanie oferty funduszy parasolowych
*Total Expense Ratio – wskaźnik rzeczywistych kosztów operacyjnych pokrywanych z aktywów funduszu;
**pierwsza wpłata to nie mniej niż 100.000 zł.
Źródło: Obliczenia na podstawie danych serwisu Analizy Online
Fundusz parasolowy | Częstotliwość występowania stóp zwrotu wyższych od mediany (średnia) | Liczba subfunduszy | Fundusz rynku pieniężnego | TER* (średnia) | Maks. prowizja przy zakupie j.u. (średnia) |
Aviva Investors FIO | 77% | 10 | tak | 3.35% | 3.35% |
BPH FIO Parasolowy | 64% | 13 | tak | 3.22% | 2.02% |
UniFundusze FIO | 59% | 16 | tak | 2.79% | 3.59% |
DWS SFIO | 46% | 15 | tak | 3.53% | 4.00% |
KBC FIO | 47% | 5 | tak | 2.28% | 2.06% |
KBC VIP SFIO | 53% | 4 | tak | 2.35% | 0.00%** |
Millennium Funduszy Zagranicznych SFIO | 61% | 9 | nie | 2.93% | 1.78% |
Amplico Światowy SFIO | 44% | 12 | tak | 2.87% | 2.63% |
Lukas FIO | 52% | 5 | tak | 3.76% | 2.00% |
Novo FIO | 25% | 7 | tak | 2.36% | 0.80% |
PKO/CS Światowy Fundusz Walutowy SFIO | 42% | 9 | nie | 3.16% | 1.50% |
SKOK Parasol FIO | 69% | 5 | nie | 2.92% | 2.56% |
ALIOR SFIO | 67% | 2 | nie | 3.65% | 3.50% |
Allianz FIO | 22% | 9 | tak | 3.01% | 3.33% |
ING FIO | 33% | 12 | tak | 3.45% | 4.21% |
Opera FIO | 16% | 4 | tak | 3.35% | 0.50% |
QUERCUS Parasolowy SFIO | 75% | 4 | nie | 3.60% | 2.35% |
Skarbiec FIO | 42% | 13 | tak | 2.29% | 3.61% |
Idea FIO | 64% | 6 | nie | 6.80% | 2.10% |
Millennium FIO | 16% | 7 | tak | 3.13% | 2.44% |
Opera SFIO | 22% | 3 | nie | 1.17% | 1.50% |
Pioneer FIO | 50% | 3 | nie | 2.20% | 3.37% |
Pioneer Funduszy Globalnych SFIO | 53% | 8 | nie | 2.49% | 4.31% |
Pioneer Strategie Funduszowe SFIO | 38% | 2 | nie | 0.70% | 4.50% |
PKO/CS Parasolowy FIO | 32% | 4 | nie | 3.15% | 3.43% |
Superfund SFIO | 25% | 6 | tak | 3.03% | 3.75% |
Noble Funds FIO | 43% | 7 | nie | 4.00% | 4.00% |
Fortis SFIO | 17% | 2 | nie | 2.55% | 4.00% |
PZU Globalnych Inwestycji SFIO | 25% | 4 | nie | 3.13% | 4.00% |
**pierwsza wpłata to nie mniej niż 100.000 zł.
Źródło: Obliczenia na podstawie danych serwisu Analizy Online
Liderami tego zestawienia są trzy parasole (w kolejności alfabetycznej): Aviva Investors FIO, BPH FIO Parasolowy i UniFundusze FIO. Wszystkie cechuje bogata oferta (po 10 i więcej subfunduszy), wysoka częstotliwość występowania wyników lepszych od konkurencji, no i relatywnie niewysokie koszty. Wszystkie posiadają też fundusze pieniężne. Od czołówki niewiele odstają DWS FIO, KBF FIO i KBF VIP SFIO oraz Millennium Funduszy Zagranicznych SFIO.
Najmniej punktów uzyskały parasole PZU Globalnych Inwestycji SFIO oraz Fortis SFIO. Poza relatywnie gorszymi wynikami, ich podstawowym mankamentem jest wąska oferta, ograniczająca się w przypadku Fortis do 2, a w przypadku PZU do 4 subfunduszy. Nie bez wpływu pozostaje też brak funduszy pieniężnych pod parasolem.
Oprac. Ranking funduszy parasolowych, Bernard Waszczyk, Open Finance
Dorota Siudowska-Mieszkowska